Контрольная работа по финансам предприятия с решением
Промежуточный контроль по дисциплине «Финансы предприятий»
Таблица 1. Прогноз объемов продаж и цен:
Прогноз сбыта и цен |
Первый квартал |
Второй квартал |
Третий квартал |
Четвертый квартал |
Предполагаемый объем (шт) |
10,000 |
30,000 |
40,000 |
20,000 |
Предполагаемая цена единицы изделий (рублей.) |
20.00 |
20.00 |
20.00 |
20.00 |
Доля оплаты денежными средствами в текущем квартале равняется 70% от объема выручки, оставшиеся 30% оплачиваются в следующем квартале. Предполагаемый остаток запасов готовых изделий на конец планового периода (квартала) равняется 20% от объема продаж следующего периода. Запасы готовых изделий на конец года должны составить 3,000 единиц изделий. Необходимый объем материала на единицу изделий равняется 5 кг, причем цена одного килограммы сырья оценивается на уровне 60 коп. Остаток сырья на конец каждого квартала должен составить 10% от потребности следующего периода. Оценка Следуетго запаса материала на конец года равняется 7,500 кг Оплата поставщику за сырье выполняется на следующих условиях: доля оплаты за материалы, закупленные в конкретном квартале, равняется 50% от стоимости приобретенного сырья. На оставшиеся 50% сырья поставщик изделий предлагает отсрочку платежа, платеж следует выполнить в следующем квартале. Оплата труда рабочих-производственников выполняется на следующих условиях: издержки труда основного персонала на единицу изделий составляют 0.8 часа. Стоимость одного часа вместе с начислениями равняется 7.50 рублей
Накладные издержки представлены переменной и постоянной частями в отдельности. Прогнозирование переменных издержек выполняется исходя из норматива 2 рублей на 1 час работы основного персонала. Постоянные накладные издержки оценены на уровне 60,600 рублей за квартал, причем из них на амортизацию приходится 15,000 рублей
Величина издержек на реализацию и управление также прогнозируется в виде двух частей – переменной и постоянной. Норматив переменной части равняется 1.80 рублей на единицу проданного товара. Прогнозируемые объемы постоянных административных и управленческих издержек приведены ниже:
Таблица 2. Прогнозируемые объемы постоянных административных и управленческих затрат
|
Первый квартал |
Второй квартал |
Третий квартал |
Четвертый квартал |
Реклама (руб) |
40,000 |
40,000 |
40,000 |
40,000 |
Зарплата управляющих (руб) |
35,000 |
35,000 |
35,000 |
35,000 |
Страховка (руб) |
|
1,900 |
37,750 |
|
Налог на имущество (руб) |
|
|
|
18,15 |
Налог на имущество равняется 2% среднегодовой стоимости имущества, выплачивается поквартально.
Завод планирует закупку оборудования на сумму 30,000 рублей в первом квартале и 20,000 рублей – во втором квартале.
Предполагаемая к выплате сумма дивидендов равняется 40,000 в год, равномерно распределенные по кварталам. Завод имеет возможность брать банковскую ссуду под 10% годовых. Причем выплата процентов выполняется одновременно с частичным погашением основной суммы долга при начислении процента только на погашаемую часть ссуды. Дополнительно примем, что ставка налога на прибыль равняется 30%. Состояние активов и пассивов предприятия на начало планового периода представлено в виде балансового отчета.
Таблица 3. Начальный балансовый отчет предприятия:
Активы: |
(рублей.) |
|
|
Оборотные активы: |
|
|
|
Денежные средства |
42,500 |
|
|
Счета дебиторов |
90,000 |
|
|
Запасы сырья |
4,200 |
7,000 |
кг |
Запасы готовых изделий |
26,000 |
2000 |
штук |
Всего оборотные активы |
162,700 |
|
|
Основные средства |
|
|
|
Земля |
80,000 |
|
|
Сооружения и оборудование |
700,000 |
|
|
Накопленная амортизация |
(292,000) |
|
|
Сооружения и оборудования нетто |
408,000 |
|
|
Итого активы |
650,700 |
|
|
Обязательства: |
|
|
|
Текущие обязательства |
|
|
|
Счета к оплате |
25,800 |
|
|
Акционерный капитал: |
|
|
|
Обыкновенные акции, без номинала |
175,000 |
|
|
Нераспределенная прибыль |
449,900 |
|
|
Всего акционерный капитал |
624,900 |
|
|
Итого обязательства и капитал |
650,700 |
|
|
Проверка баланса |
OK |
|
|
Таблица 4. План сбыта и график поступления денег (рублей.)
|
Первый квартал |
Второй квартал |
Третий квартал |
Четвертый квартал |
За год |
Предполагаемый объем (шт.) |
10,000 |
30,000 |
40,000 |
20,000 |
100,000 |
Предполагаемая цена единицы изделий (руб) |
20.00 |
20.00 |
20.00 |
20.00 |
|
Выручка за реализованную продукцию (руб) |
200,000 |
600,000 |
800,000 |
400,000 |
2,000,000 |
|
|
|
|
|
|
График поступления денежных средств |
|
|
|
|
|
Счета дебиторов на начало года (руб) |
90,000 |
|
|
|
90,000 |
Приток денег от продаж 1 кв. (руб) |
140,000 |
60,000 |
|
|
200,000 |
Приток денег от продаж 2 кв. (руб) |
|
420,000 |
180,000 |
|
600,000 |
Приток денег от продаж 3 кв. (руб) |
|
|
560,000 |
240,000 |
800,000 |
Приток денег от продаж 4 кв. (руб) |
|
|
|
280,000 |
280,000 |
Итого поступление денег (руб) |
230,000 |
480,000 |
740,000 |
520,000 |
1,970,000 |
Первые две строки данной таблицы просто переписываются из исходных данных. Строка выручка получается перемножением объема реализации на цену. При составлении графика поступления денег учитывается, что выручка от продаж текущего периода приходит в виде денег только на 70%, оставшаяся часть поступает в следующем периоде.
В первом периоде Завод планирует получить денежные средства по счетам дебиторов в размере 90,000 рублей. Это значение берется из начального баланса предприятия. Дополнительно, в первом периоде Завод получает денежными средствами 70% выручки первого периода в объеме 200,000 рублей., что равняется 140,000 рублей. В конечном счете, Предполагаемая сумма поступлений в первом периоде равняется 230,000 рублей. Во втором периоде Завод ожидает получить 30% от выручки первого квартала и 70 процентов от выручки второго периода. В сумме это равняется 480,000 рублей. Также определяются все остальные показатели бюджета. В соответствии с этим бюджетом Завод не получит в плановом году 30% выручки четвертого квартала, что равняется 120,000 рублей. Эта сумма будет зафиксирована в итоговом прогнозном балансе предприятия на конец года.
План производства изделий составляется исходя из плана сбыта с учетом Необходимой для предприятия динамики остатков готовых изделий на складе. Рассмотрим план производства на первый период. Завод планирует продать 10,000 единиц изделий. Для обеспечения бесперебойного снабжения готовой продукцией Завод планирует остаток изделий на конец первого периода в объеме 20% от объема реализации второго периода (см. исходные данные), что равняется 6,000 штук. Таким образом, Необходимый объем изделий равняется 16,000 штук. Но на начало первого периода на складе имеется 2,000 единиц готовых изделий. Следовательно, объем производства первого периода должен составить 16,000 – 2,000=14,000 изделий.
Таблица 5. План производства изделий
|
Первый квартал |
Второй квартал |
Третий квартал |
Четвертый квартал |
За год |
Прогнозируемые продажи (шт.) |
10,000 |
30,000 |
40,000 |
20,000 |
100,000 |
Желательный запас на конец периода (шт.) |
6,000 |
8,000 |
4,000 |
3,000 |
3,000 |
Общая потребность в изделии (шт.) |
16,000 |
38,000 |
44,000 |
23,000 |
103,000 |
Минус запасы на начало периода (шт.) |
2,000 |
6,000 |
8,000 |
4,000 |
2,000 |
Количество единиц, подлежащих изготовлению (шт.) |
14,000 |
32,000 |
36,000 |
19,000 |
101,000 |
Также определяются все остальные показатели производственного плана. Следует лишь подчеркнуть, что прогнозируемые запасы на конец первого периода являются планируемыми запасами начала второго периода. Что касается суммы запасов на конец последнего периода (они же на конец года), то это число прогнозируется индивидуальным образом и обосновывается при составлении блока исходных данных всего процесса бюджетирования.
Смета прямых издержек на материалы с графиком выплат состоит из двух частей: расчета объемов потребного для производства сырья (план приобретения сырья) и графика оплаты этих покупок. Данная смета представлена в таблице 6.
Таблица 6. Смета прямых издержек на материалы и график ожидаемых выплат денежных средств
|
Первый квартал |
Второй квартал |
Третий квартал |
Четвертый квартал |
За год |
Количество единиц, подлежащих изготовлению (шт.) |
14,000 |
32,000 |
36,000 |
19,000 |
101,000 |
Потребность в материале на единицу изделия (кг) |
5 |
5 |
5 |
5 |
5 |
Потребность в материале для производства (кг) |
70,000 |
160,000 |
180,000 |
95,000 |
505,000 |
Желательный запас материала на конец периода (кг) |
16,000 |
18,000 |
9,500 |
7,500 |
7,500 |
Общая потребность в материалах (кг) |
86,000 |
178,000 |
189,500 |
102,500 |
512,500 |
Запасы сырья на начало периода (кг) |
7,000 |
16,000 |
18,000 |
9,500 |
7,000 |
Цена единицы (руб) |
0.60 |
0.60 |
0.60 |
0.60 |
0.60 |
Закупки материалов (кг) |
79,000 |
162,000 |
171,500 |
93,000 |
505,500 |
Стоимость закупок материалов (рублей.) |
47,400 |
97,200 |
102,900 |
55,800 |
303,300 |
График денежных выплат |
|||||
Счета кредиторов на начало года (рублей.) |
25,800 |
|
|
|
25,800 |
Оплата за материалы 1 квартала (рублей.) |
23,700 |
23,700 |
|
|
47,400 |
Оплата за материалы 2 квартала (рублей.) |
|
48,600 |
48,600 |
|
97,200 |
Оплата за материалы 3 квартала (рублей.) |
|
|
51,450 |
51,450 |
102,900 |
Оплата за материалы 4 квартала (рублей.) |
|
|
|
27,900 |
27,900 |
Платежи всего (рублей.) |
49,500 |
72,300 |
100,050 |
79,350 |
301,200 |
Данная смета (бюджет) базируется на производственном плане, а не на плане продаж. Используя норматив потребления сырья на единицу изделий (5 кг), оценивается Предполагаемый объем сырья для производства изделий данного периода. Для обеспечения бесперебойной поставки сырья в производство, прогнозируется запас сырья на конец периода в размере 10% от потребности в сырье следующего периода. Для первого квартала это значение равняется 160,000х10%=16,000. Зная потребный объем сырья для выполнения плана первого квартала 70,000 кг, оцениваем общий потребный объем сырья: 70,000 + 16,000=86,000 кг Но на начало первого квартала на складе имеется 7,000 кг сырья. Следовательно, закупить следует 86,000 – 7,000=79,000 кг сырья. Поскольку 1 кг сырья стоит 60 коп., общая сумма затрат, связанная с приобретением сырья равняется 47,400 рублей Также определяются плановые издержки на сырье для всех остальных периодов. Заметим только, что Предполагаемый объем запасов сырья на конец последнего периода оценивается индивидуально, а не в составе общей процедуры. В нашем случае – это 7,500 кг, приведенные в составе блока исходных данных.
Расчет графика выплат выполняется аналогично графику получения денег. В первом квартале Завод планирует погасить кредиторскую задолженность, имевшую место на начало года (см. начальный баланс), которая равняется 25,800 рублей В соответствии с договоренностью с поставщиком сырья (см. блок исходных данных) Завод должно оплатить за поставки сырья первого квартала 50% стоимости закупок, что равняется 23,700 рублей В конечном счете, в первом квартале прогнозируется заплатить 49,500 рублей Во втором квартале Завод планирует погасить задолженность по закупке сырья в первом квартале и уплатить 50% стоимости сырья, приобретенного во втором квартале и т.д. При планировании четвертого квартала мы предполагаем кредиторскую задолженность на конец года в объеме 50% от стоимости сырья, планируемого к закупке в четвертом квартале. Эта сумма равняется 27,900 рублей и помещается в итоговом балансе предприятия в статье кредиторская задолженность.
Бюджет издержек на оплату труда основного персонала составляется исходя из принятой на предприятии системы оплаты. В нашем случае используется сдельно-повременная система оплаты. В соответствии с этой системой имеется норматив издержек труда рабочих-производственников на единицу готовых изделий, который равняется 0.8 часа. Один час издержек труда рабочих-производственников оплачивается исходя из норматива 7.5 рублей за час. В конечном счете, прогнозируется бюджет времени и денежных издержек на оплату труда рабочих-производственников, который представлен в табл. 7
В том случае, когда бюджетирование проводится на более детальном временном базисе, например, каждый месяц, суммы денег, которые учтены как издержки (начислены) и суммы денег, которые будут уплачены, не обязательно совпадают. В частности, если оплата труда выполняется, например, 10 числа каждого месяца, то сумма заработной платы, которая начисляется в феврале, будет запланирована к выплате в марте.
Таблица 7. Бюджет издержек труда рабочих-производственников
|
Первый квартал |
Второй квартал |
Третий квартал |
Четвертый квартал |
За год |
Объем производства изделий (шт.) |
14,000 |
32,000 |
36,000 |
19,000 |
101,000 |
Издержки труда основного персонала (час) |
0.8 |
0.8 |
0.8 |
0.8 |
0.8 |
Итого издержки труда персонала (час) |
11,200 |
25,600 |
28,800 |
15,200 |
80,800 |
Стоимость одного часа (рублей./час) |
7.50 |
7.50 |
7.50 |
7.50 |
7.50 |
Оплата основного персонала (рублей.) |
84,000 |
192,000 |
216,000 |
114,000 |
606,000 |
Смета общезаводских накладных расходов составляется с использованием агрегированных финансовых показателей. Ведь состав накладных издержек зачастую велик, и производить прогнозирование накладных издержек по элементам издержек есть неоправданно большой аналитический труд. Поэтому все накладные издержки предварительно делятся на переменные и постоянные, и прогнозирование переменных накладных издержек выполняется в соответствии с плановым значением соответствующего базового показателя. Мы принимаем в качестве базового показателя объем издержек труда рабочих-производственников. В процессе предварительного анализа установлен норматив издержек труда рабочих-производственников - 2 рублей на 1 час работы основного персонала. Это предопределяет состав показателей в таблице бюджета накладных затрат, представленных в таблице 8.
Таблица 8. Смета общезаводских накладных расходов (рублей.)
|
Первый квартал |
Второй квартал |
Третий квартал |
Четвертый квартал |
За год |
Издержки труда основного персонала (час) |
11,2 |
25,6 |
28,8 |
15,2 |
80,8 |
Норматив переменных накладных издержек |
2.00 |
2.00 |
2.00 |
2.00 |
2.00 |
Переменные накладные издержки (руб) |
22,4 |
51,2 |
57,6 |
30,4 |
161,6 |
Постоянные накладные издержки (руб) |
60,6 |
60,6 |
60,6 |
60,6 |
242,4 |
Итого накладных издержек (руб) |
83 |
111,8 |
118,2 |
91 |
404 |
Амортизация (руб) |
15 |
15 |
15 |
15 |
60 |
Оплата накладных издержек (руб) |
68 |
96,8 |
103,2 |
76 |
344 |
Исходя из планируемого объема издержек труда рабочих-производственников и норматива переменных накладных издержек планируются суммарные переменные накладные издержки. Так, в первом квартале при плане труда рабочих-производственников 11,200 часов при нормативе 2 рублей./час сумма переменных накладных издержек составит 22,400 рублей Постоянные издержки в соответствии с исходными данными составляют 60,600 рублей в месяц. Таким образом, сумма накладных издержек в первом квартале составит по плану 83,000 тыс. рублей Планируя денежную оплату за накладные издержки, из общей суммы накладных издержек следует вычесть величину амортизационных отчислений, которые не являются денежным видом издержек, т.е. за амортизацию Завод никому не платит.
Оценка себестоимости изделий необходима для составления отчета о прибыли и оценки величины запасов готовых изделий на складе на конец планового периода. Себестоимость складывается из трех компонент: прямые материалы, прямой труд и производственные накладные издержки.
Таблица 9. Расчет себестоимости единицы изделий
Статьи |
Количество |
Издержки |
Всего |
Издержки на единицу изделий: |
|
|
|
основные материалы (кг) |
5 |
0.60 |
3.00 |
Издержки труда рабочих-производственников (руб) |
0.8 |
7.5 |
6.00 |
накладные издержки (руб) |
0.8 |
5.00 |
4.00 |
Себестоимость единицы изделий (руб) |
13.00 |
Следует оценить полные, а не только переменные, накладные издержки. Для этого сопоставим общую сумму накладных издержек за год (она была рассчитана в табл. 8 и равняется 404,000 рублей.) с общей суммой трудоиздержек (80,800, как это следует из табл. 7). Нетрудно установить, что на один час труда рабочих-производственников приходится 404,000/80,800 = 5 рублей накладных затрат. А поскольку на единицу изделий тратится 0.8 часа, стоимость накладных издержек в единице изделий равняется 5х0.8=4.0 рублей., что и отмечено в табл. 9.
Таблица 10. Смета товарно-материальных запасов на конец периода
|
Единицы |
Цена за единицу |
Итого, руб |
Основные материалы |
7,500 |
0.60 |
4,500 |
Готовая продукция |
3,000 |
13.00 |
39,000 |
Смета административных и маркетинговых затрат. Данная смета (данный бюджет) составляется с помощью такого же подхода, что и смета общезаводских накладных расходов. Все издержки разделяются на переменные и постоянные. Для планирования переменных издержек в качестве базового показателя используется объем проданных товаров, а не издержки труда рабочих-производственников, как это было ранее. Норматив переменных издержек равняется 1.80 рублей на единицу проданных товаров. Постоянные накладные издержки переносятся в бюджет буквально так, как они представлены в исходных данных. Окончательный вид сметы содержится в табл. 11
Табл. 11. Смета административных и маркетинговых затрат
|
Первый квартал |
Второй квартал |
Третий квартал |
Четвертый квартал |
За год |
Ожидаемые продажи (шт.) |
10 |
30 |
40 |
20 |
100 |
Переменные издержки на единицу изделий (рублей.) |
1.80 |
1.80 |
1.80 |
1.80 |
1.80 |
Прогнозируемые переменные издержки (рублей.) |
18 |
54 |
72 |
36 |
180 |
Прогнозируемые постоянные издержки |
|
|
|
|
|
Реклама (рублей.) |
40 |
40 |
40 |
40 |
160 |
Зарплата управляющих (рублей.) |
35 |
35 |
35 |
35 |
140 |
Страховка (рублей.) |
- |
1,9 |
37,75 |
- |
39,65 |
Налог на имущество (рублей.) |
2,591 |
2,591 |
2,591 |
2,591 |
10,364 |
Итого постоянных издержек (рублей.) |
77,591 |
79,491 |
115,34 |
93,15 |
365,57 |
Всего Прогнозируемые издержки (рублей.) |
95,591 |
133,49 |
187,34 |
129,15 |
545,57 |
Возможны противоречия в обосновании конкретных сумм издержек на рекламу, зарплату менеджмента и т.п, так как обычно каждое функциональное подразделение старается обосновать максимум средств в бюджете. Используется сценарный анализ, который, используя гибкое прогнозирование, рассматривает возможные варианты бюджета для различных составляющих финансирования. Из всех вариантов выбирается тот, который наиболее приемлем исходя из стратегии руководства предприятия.
Плановый отчет о прибыли. В этом отчете выручка от реализации получается путем умножения общего объема продаж за год (100,000 единиц изделий) на цену единицы изделий. Себестоимость реализованной изделий определяется путем умножения рассчитанной ранее себестоимости единицы изделий на суммарный объем проданной изделий. Общие и маркетинговые издержки были рассчитаны в табл. 11.
Таблица 12. Плановый отчет о прибыли (без дополнительного финансирования)
|
Первый квартал |
Второй квартал |
Третий квартал |
Четвертый квартал |
За год |
Выручка от реализации изделий (руб) |
200 |
600 |
800 |
400 |
2,000,000 |
Себестоимость реализованной изделий (руб) |
130 |
390 |
520 |
260 |
1,300,000 |
Валовая прибыль (руб) |
70 |
210 |
280 |
140 |
700 |
Общие и маркетинговые издержки (руб) |
95,591 |
133,49 |
187,34 |
129,15 |
545,57 |
Прибыль до процентов и налога на прибыль (руб) |
-25,59 |
76,509 |
92,659 |
10,85 |
154,43 |
Проценты за кредит |
- |
- |
- |
- |
- |
Прибыль до выплаты налогов (руб) |
-25,59 |
76,509 |
92,659 |
10,85 |
154,43 |
Налог на прибыль (руб) |
0 |
15,275 |
27,798 |
3255 |
46,328 |
Чистая прибыль (руб) |
-25,59 |
61,234 |
64,861 |
7,595 |
108,1 |
В данном отчете о прибыли величина процентов за кредит принята равной нулю. Это справедливо, так как в процессе предшествующего бюджетирования вопросы кредитования предприятия не рассматривались. Потребность в дополнительном финансировании должна обнаружиться при составлении отчета о денежных средствах. В этом смысле вариант планового отчета о прибыли, помещенный в табл. 12 следует считать предварительным, так как в процессе бюджетирования денег, возможно, обнаружится потребность взять банковскую ссуду, и тогда величина чистой прибыли уменьшится.
Бюджет денежных средств (кассовый план) является итоговым и наиболее важным во всей схеме бюджетирования. Величина налога на прибыль, определенная в рамках планового отчета о прибыли, делятся на четыре равные части, каждая часть учитывается в бюджете денежных средств каждого квартала.
Таблица 13. Бюджет денежных средств (без дополнительного финансирования)
|
Первый квартал |
Второй квартал |
Третий квартал |
Четвертый квартал |
За год |
Кассовый остаток на начало периода (руб) |
42,5 |
-74,17 |
-128,3 |
-14,495 |
42,5 |
Поступления от покупателей (руб) |
230 |
480 |
740 |
520 |
1,970,000 |
ИТОГО денежных средств в наличии (руб) |
272,5 |
405,84 |
611,67 |
505,51 |
2,012,500 |
ВЫПЛАТЫ (руб) |
|
|
|
|
|
на основные материалы |
49,5 |
72,3 |
100,05 |
79,35 |
301,2 |
на оплату труда основного персонала |
84 |
192 |
216 |
114 |
606 |
производственные накладные издержки |
68 |
96,8 |
103,2 |
76 |
344 |
издержки на сбыт и управление |
93 |
130,9 |
184,75 |
129,15 |
537,8 |
Налог на прибыль |
12,165 |
12,165 |
12,165 |
12,165 |
48,66 |
покупка оборудования |
30 |
20 |
|
|
50 |
Дивиденды |
10 |
10 |
10 |
10 |
40 |
ИТОГО выплат |
346,67 |
534,17 |
626,17 |
420,67 |
1,927,660 |
Избыток (дефицит) денег (руб) |
-74,17 |
-128,3 |
-14,5 |
84,84 |
84,84 |
Как видно из анализа данных табл. 13, полученный бюджет является дефицитным. Таким образом, Следует предусмотреть дополнительные источники финансирования, которые сводятся к банковскому кредитованию. В таблицу бюджета вводится дополнительный блок – “финансирование”, в котором надо предусмотреть получение кредита и его возврат, а также выплату банку процентного вознаграждения. В табл. 15 приведен бюджет денежных средств, предусматривающий дополнительное финансирование. Следует обеспечить согласование данных бюджета денежных средств с плановым отчетом о прибыли. Эта Следуетсть связана с тем, что сумма процентных платежей оценивается в бюджете денежных средств и подставляется в отчет о прибыли. Сумма налоговых платежей оценивается в отчете о прибыли и подставляется в бюджет денежных средств.
Табл. 14. Плановый отчет о прибыли (окончательный вариант)
|
Первый квартал |
Второй квартал |
Третий квартал |
Четвертый квартал |
За год |
Выручка от реализации изделий (руб) |
200 |
600 |
800 |
400 |
2,000,000 |
Себестоимость реализованной изделий (руб) |
130 |
390 |
520 |
260 |
1,300,000 |
Валовая прибыль (руб) |
70 |
210 |
280 |
140 |
700 |
Общие и маркетинговые издержки (руб) |
95,591 |
133,49 |
187,34 |
129,15 |
545,57 |
Прибыль до процентов и налога на прибыль (руб) |
-25,59 |
76,509 |
92,659 |
10,85 |
154,43 |
Проценты за кредит |
|
|
|
|
|
Прибыль до выплаты налогов (руб) |
-25,59 |
76,509 |
92,659 |
10,85 |
154,43 |
Налог на прибыль (руб) |
0 |
15,275 |
27,798 |
3255 |
46,328 |
Чистая прибыль (руб) |
-25,59 |
61,234 |
64,861 |
7,595 |
108,1 |
Таблица 15. Бюджет денежных средств (окончательный вариант)
|
Первый квартал |
Второй квартал |
Третий квартал |
Четвертый квартал |
За год |
Кассовый остаток на начало периода (руб) |
42,5 |
36,754 |
33,508 |
40,761 |
42,5 |
Поступления от покупателей (руб) |
230 |
480 |
740 |
520 |
1,970,000 |
ИТОГО денежных средств в наличии (руб) |
272,5 |
516,75 |
773,51 |
560,76 |
2,012,500 |
ВЫПЛАТЫ (руб) |
|
|
|
|
|
на основные материалы |
49,5 |
72,3 |
100,05 |
79,35 |
301,2 |
на оплату труда основного персонала |
84 |
192 |
216 |
114 |
606 |
производственные накладные издержки |
68 |
96,8 |
103,2 |
76 |
344 |
Издержки на сбыт и управление |
93 |
130,9 |
184,75 |
129,15 |
537,8 |
налог на прибыль |
0 |
15,275 |
27,798 |
3255 |
46,328 |
покупка оборудования |
30 |
20 |
- |
- |
50 |
дивиденды |
10 |
10 |
10 |
10 |
40 |
ИТОГО выплат |
345,75 |
533,25 |
625,25 |
419,75 |
1,923,985 |
Избыток (дефицит) денег (руб) |
-73,25 |
-16,49 |
148,26 |
141,02 |
88,515 |
Финансирование: (руб) |
|
|
|
|
|
Получение ссуды |
110 |
50 |
|
|
160 |
Погашение ссуды |
|
|
-100 |
-60 |
-160 |
Выплата процентов |
|
|
-7,5 |
-4,75 |
-12,25 |
ИТОГО финансирование |
110 |
50 |
-107,5 |
-64,75 |
-12,25 |
Кассовый остаток на конец периода (руб) |
36,754 |
33,508 |
40,761 |
76,265 |
76,265 |
Завершает систему бюджетов прогнозный балансовый отчет. Он представляет собой описания состояния активов и пассивов компании на конец планового периода.
Табл. 16. Прогнозный балансовый отчет на начало и конец планового периода
Активы: (руб) |
1 января |
31 декабря |
Оборотные активы: |
|
|
Денежные средства |
42,5 |
76,265 |
Счета дебиторов |
90 |
120 |
Запасы сырья |
4,2 |
4,5 |
Запасы готовых изделий |
26 |
39 |
Всего оборотные активы |
162,7 |
239,77 |
Основные средства |
|
|
Земля |
80 |
80 |
Сооружения и оборудование |
700 |
750 |
Накопленная амортизация |
-292 |
-352 |
Сооружения и оборудования нетто |
408 |
398 |
Итого активы |
650,7 |
717,77 |
|
|
|
Обязательства: (руб) |
|
|
Текущие обязательства |
|
|
Счета к оплате |
25,8 |
27,9 |
Банковский кредит |
|
- |
Акционерный капитал: (руб) |
|
|
Обыкновенные акции, без номинала |
175 |
175 |
Нераспределенная прибыль |
449,9 |
514,87 |
Всего акционерный капитал |
624,9 |
689,87 |
Итого обязательства и капитал (руб) |
650,7 |
717,77 |
|
|
|
Проверка баланса |
OK |
OK |
Поясним некоторые моменты:
Статья денежные средства берется в виде итогового значения бюджета денежных средств. Дебиторская задолженность определяется как 30% выручки четвертого квартала, на которую Завод планирует предоставить отсрочку платежа. Статья “сооружения и оборудование” рассчитывается путем прибавления к начальному значению этой статьи суммы закупок оборудования. Амортизация в соответствии с исходными данными равняется 15,000 в квартал, т.е. 60,000 в год. Это значение следует добавить к накопленной амортизации на начало периода.
Величина кредиторской задолженности получается в виде 50% от стоимости закупок четвертого квартала. Сумма нераспределенной прибыли на конец года получается с помощью следующей формулы: Нераспределенная прибыль на начало года + Чистая прибыль за год – Выплаченные дивиденды.
Похожие материалы |
Нахождение стоимости основных и оборотных средств
Анализ Высшего учебного заведения методом SWOT
Оценка эффективности инвестиций - находим NPV, IRR, окупаемость